紹興大慶尼了庵智悟禪師，福州雪峰信禪師之法嗣，俗姓王，福州人。智悟禪師自幼孤苦，有出世志，十一歲辭母出家。
一日，智悟禪師誦《維摩詰經》。當她誦至“諸佛國土，亦復皆空”這一句時，豁然頓悟。
于是她便前往雪峰信禪師座下參學。
雪峰信禪師一見她，便問：“上座什麼處去?”
智悟禪師道：“不住南台江邊。”
雪峰信禪師繼續追問道：“畢竟住在什麼處?”
﹝六祖講，禪宗以無住為本。雪峰信禪師的問話，既可從世諦上理解，你住在哪裡，也可從宗門下來理解，你的心安住在何處。若從世諦上來答，即違第一義，若從第一義上來回答，即違世諦。因此，如果不能跳出二邊，怎麼回答都是不對的。﹞
智悟禪師不明其旨，拂袖便行。
雪峰信禪師便呵叱道：“走作什麼!合吃山僧手中棒。”
智悟禪師一聽，便面熱汗下。
第二天，智悟禪師又入室向雪峰信禪師請益。
智悟禪師問：“某甲昨日祇對和尚，有什麼過?”
雪峰信禪師一聽，便厲聲喝道：“更來者(這)裡覓過在!”
智悟禪師終于釋然大悟，說道：“月明照見夜行人。”
﹝此處的“月明”是雙關語，既指自然界的月亮，又指自性的智慧之月。﹞
雪峰信禪師便側目看著旁邊的侍僧，說道：“看渠根器不凡”。說完，便作偈予以印可。偈中有這樣兩句：
“相逢若問其中事，風攪螺江浪拍天。”
智悟禪師後住紹興大慶，開法化眾。
曾有上堂法語雲：“大陽門下，日日三秋，明月堂前，時時九夏。古人恁麼道，未免坐在者(這)裡。大慶(智悟禪師自指)即不然，山轉疑無路，溪回別有村。”又雲：“柳絮飄風，杏華沐雨。好個生機，快須薦取。”說完，便拈起拂子擊禪床道：“咄!三十年後不得錯舉。”